Allen è un attore, musicista e regista.
Si è sposato due volte: prima dal 1982 al 1989 con la produttrice Alison Owen, dalla quale ha avuto la figlia Lily (cantante) e Alfie (attore). In seguito si è sposato con la produttrice Nira Park, ma anche questa unione è finita con un divorzio.
Ha avuto in seguito una relazione con l'attrice Julia Sawalha e attualmente è compagno dell'attrice Tamzin Malleson da cui ha avuto una figlia, Teddie, nata nel 2006. Fratello dell'attore e regista Kevin Allen, è attivo anche nel campo della musica dove ha firmato alcune colonne sonore per film, ne ha inoltre diretti alcuni per la Tv.

Televisione
Debutta nel piccolo schermo interpretanto Heckler nella miniserie Tv Wolcott di Colin Bucksey, andata in onda nel 1981. Ha partecipato in seguito a molti show televisivi tra cui anche Top of The Pops (nel 1998 e nel 2000) molto popolare tra gli amanti della musica, e Seven Ages of Rock (2007). Ma è stato anche nel cast di alcune serie tv famose in Gran Bretagna come Faith (diretta da John Strickland, in cui appare nel 1994), Roger Roger (cui partecipa tra il 1998 e il 2003), Bodies (2004-2006) e anche in una arrivata e ripetuta molto anche nella tv in chiaro italiana: il Robin Hood con protagonista Jonas Armstrong, al quale ha preso parte tra il 2006 e il 2009.
Nel 2011 è nel cast di alcune puntate di altre serie tv rinomate come The Body Farm e The Runaway, partecipa poi tra le altre anche al complesso e sociale My Mad Fat Diary (tra 2014 e 2015), e nel 2016 compare anche in un episodio di Death in Paradise (Delitti in paradiso), altra serie trasmessa e ripetuta in chiaro in Italia, dove il protagonista (quando Allen entra nel cast) è interpretato da Kris Marshall (nelle prime due stagioni lo stesso ruolo era coperto totalmente da Ben Miller), a capo di un team di poliziotti che hanno a che fare con casi di cronaca nera nello scenario di un'isola paradisiaca.
Regista anche per la Tv, debutta nel 1983 dirigendo il film TV The Beat Generation, andato in onda nel contenitore The Comic Strip Presents... per il quale dirigerà altri 15 film fino al 1993. Riprendendo poi nel 2003 con Mud, Sweat and Cheers: The Glastonbury Play fino al suo 22esimo film, nel 2009: Keith Meets Keith.

Cinema

Il suo debutto sul grande schermo avviene in Crystal Gazing, diretto da Laura Mulvey e Peter Wollen (1982). Nel 1989 farà parte di un film che riscuoterà discreto successo e che diverrà man mano seriale: The Toxic Avenger Part II (di Michael Herz e Lloyd Kaufman ) al fianco di Ron Fazio, Phoebe Legere, Rick Collins, John Altamura. Nello stesso anno sarà anche nel film Scandal - il caso profumo, dove interpreta Kevin, il reporter, diretto da Michael Caton-Jones.
Le sue partecipazioni in lungometraggi si faranno numerose e tra i lavori ai quali ha preso parte come porzione di cast, possiamo sicuramente nominare, tra i più noti: Captives - Prigionieri (Angela Pope,1994), il film culto Trainspotting (Danny Boyle, 1996), The Others (Alejandro Amenábar, 2001), Il bacio dell'orso (Sergej Vladimirovi Bodrov, 2002), e Agente Cody Banks 2 - Destinazione Londra del quale firma anche la regia nel 2004, stesso anno dell'altro film di successo De-Lovely - Così facile da amare, dove invece è diretto da Irwin Winkler.
Successivamente farà parte anche di produzioni come A Film with Me in It (2008), The Magnificent Eleven (2012), Hector (2015) e nel 2016, diretto da Dexter Fletcher, vestirà i panni di Terry nel biografico Eddie the Eagle - Il coraggio della follia.